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怎麼去分析期貨的行情

分析期貨行情主要去掌握兩個方面：

1、基本面 也就是相關行業的國家政策，行業新動向

2、技術面 也就是根據圖形和相關技術指標去分析

期貨正向市場和反向市場的區別到底是什麼

正向市場也叫正常市場，即在正常情況下，期貨價格高於實貨價格，或者近期合約價格低於遠期月份合約價格，基差爲負值。正向市場是套期保值交易的理想環境。

現貨溢價（Backwardation）亦稱爲逆向市場或反向市場（Inverted Market）是指在特殊情況下，現貨價格高於期貨價格（或者近期月份合約價格高於遠期月份合約價格），基差爲正值。反向市場中的價差擴大可導致牛市套利獲利，使熊市套利虧損。

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溫馨提示：

1、以上內容僅供參考，不作任何建議。相關產品由對應平臺或公司發行與管理，我行不承擔產品的投資、兌付和風險管理等責任；

2、入市有風險，投資需謹慎。您在做任何投資之前，應確保自己完全明白該產品的投資性質和所涉及的風險，詳細瞭解和謹慎評估產品後，再自身判斷是否參與交易。

應答時間：，最新業務變化請以平安銀行官網公佈爲準。

一、性質不同

1、正向市場：在正常情況下，期貨價格高於實貨價格，或者合約價格低於遠期月份合約價格，基差爲負值。正向市場是套期保值交易的理想環境。

2、反向市場：交易者在期貨市場上的同一個交易日內進行的與起初買入(或賣出)的期貨合約在品種、數量、交割日期都完全相同、但方向相反的操作。

二、形成的原因

1、正向市場：期貨價格高出現貨價格的部分與持倉費的大小有關，持倉費體現的是期貨價格形成中的時間價值。持倉費的高低與持有商品的時間長短有關，距離交割的期限越近，持有商品的成本就越低，期貨價格高出現貨價格的部分就越少。

2、反向市場：因爲基金持股量大和資金雄厚，看似投機的倒差價既有可能導致不公平交易和利益輸送，又可能造成股市巨幅波動。

三、應用不同

1、正向市場：如果市場中供給過剩，需求相對不足，則會導致近期月份合約價格的下降幅度大於遠期月份合約，或近期月份合約價格的上升幅度小於遠期月份合約，或者，此時可進行在近月合約做空，而在遠月上建立同等頭寸的多頭合約的套利操作。

2、反向市場：交易者通過反向交易對沖平倉，即可完成一箇完整的交易過程，了結手中持有的交易頭寸，退出市場。

參考資料來源：

百度百科-正向市場

百度百科-反向交易

正向市場和反向市場的區別一：基差不同。

正向市場也叫正常市場，即在正常情況下，期貨價格高於實貨價格（或者合約價格低於遠期月份合約價格），基差爲負值。

正向市場分爲兩種情況，一是期貨價格高於現貨價格，二是遠期合約價格高於近期合約價格。因爲期貨市場多了未來的持有成本，理論上期貨價格應該高於現貨價格，遠期合約的價格也相應高於近期合約的價格。正向市場是套期保值交易的理想環境。

正向市場和反向市場的區別二：牛市套利的市場特徵不同。

正向市場中實盤套利的機會僅出現在價差的絕對值大於持倉成本的情況下，此時，可以在近月合約做多，而在遠月上建立同等頭寸的空頭合約。近月接倉單，遠月到期時以倉單交割來平倉，即可獲得無風險收益。

反向市場牛市套利的市場特徵有：現貨價格高於期貨價格；只要價差擴大，就可獲利；獲利潛力巨大，風險有限。?

正向市場和反向市場的區別三：熊市套利。

對這些不瞭解投資者可以去期貨達人網，跟老師一起做單。正向市場中如果市場供給過剩，需求相對不足，“則會導致近期月份合約價格的上升幅度小於遠期月份合約，或者近期月份合約價格的下降幅度大於遠期月份合約，此時可進行在近月合約做空，而在遠月上建立同等頭寸的多頭合約的套利操作。”